我國礦產(chǎn)信托業(yè)的風(fēng)險分析與對策
2012年11月14日 16:0 11074次瀏覽 來源: 銀行家 分類: 重點新聞
礦產(chǎn)信托的礦產(chǎn)權(quán)質(zhì)押風(fēng)險
采礦權(quán)質(zhì)押是礦產(chǎn)信托常見的控制風(fēng)險方法,但礦產(chǎn)權(quán)質(zhì)押存在風(fēng)險,主要表現(xiàn)為:
采礦權(quán)抵押和轉(zhuǎn)讓中尚存在較多操作性難點。1996年修訂后的《礦產(chǎn)資源法》和國務(wù)院1998年出臺的《探礦權(quán)采礦權(quán)轉(zhuǎn)讓管理辦法》明確提出采礦權(quán)可以流轉(zhuǎn)。2000年國土資源部發(fā)布《礦業(yè)權(quán)出讓轉(zhuǎn)讓管理暫行規(guī)定》,規(guī)定采礦權(quán)可以用于抵押,確立了采礦權(quán)市場建立和采礦權(quán)流轉(zhuǎn)的運行規(guī)則。2011年1月公布的《國土資源部關(guān)于進(jìn)一步完善采礦權(quán)登記管理有關(guān)問題的通知》(簡稱《通知》)進(jìn)一步對采礦權(quán)新立、延續(xù)和審批管理,以及采礦權(quán)抵押備案和注銷條件進(jìn)行了規(guī)范。
但是,金融機構(gòu)不能成為采礦權(quán)的主體,只能委托法院或其他拍賣單位進(jìn)行拍賣,獲得相應(yīng)的拍賣款補償損失。根據(jù)《通知》第十三條,該等主體應(yīng)具有獨立企業(yè)法人資格,企業(yè)注冊資本應(yīng)不少于經(jīng)審定的礦產(chǎn)資源開發(fā)利用方案測算的礦山建設(shè)投資總額的30%。通常,質(zhì)押權(quán)人可能并不具備采礦權(quán)受讓人的資質(zhì)條件。這樣,該采礦權(quán)就不能以合同約定的折價方式轉(zhuǎn)讓給質(zhì)押權(quán)人,而只能按照一定的司法程序,轉(zhuǎn)讓給符合國家規(guī)定之資質(zhì)條件的主體后,從處置的采礦權(quán)所得中依法受償。
用于抵押的采礦權(quán)需滿足一定的法定條件。根據(jù)《通知》,發(fā)證機關(guān)予以備案的采礦權(quán)抵押申請,應(yīng)具備以下條件:(1)采礦權(quán)權(quán)屬無爭議;(2)礦業(yè)權(quán)稅費已按規(guī)定繳清,即采礦權(quán)價款、采礦權(quán)使用費、礦產(chǎn)資源補償費和資源稅;(3)采礦權(quán)未被法定機關(guān)扣押與查封;(4)采礦權(quán)抵押期未超過采礦許可證有效期;(5)采礦權(quán)不處于抵押備案狀態(tài)或債權(quán)人見就受償關(guān)系達(dá)成協(xié)議。
由于礦業(yè)管理體制不完善及礦業(yè)登記制度不健全,部分企業(yè)采礦許可證的取得存在重大法律瑕疵,可能面臨被發(fā)證機關(guān)吊銷的風(fēng)險。一旦采礦權(quán)人的采礦許可證被發(fā)證機關(guān)依法吊銷,抵押物不復(fù)存在,抵押權(quán)極易落空。
所以,須認(rèn)真對采礦權(quán)進(jìn)行審查:一是審查《采礦許可證》的有效性和有效年限。采礦許可證期限屆滿前未依法申請續(xù)延,采礦權(quán)證可能被發(fā)證機關(guān)吊銷。二是了解采礦權(quán)的權(quán)屬及資費繳納情況。到地質(zhì)礦產(chǎn)主管部門,了解采礦權(quán)權(quán)屬有無爭議,是否存在共有以及轉(zhuǎn)讓受限等情形,是否存在出租或先行抵押等不允許抵押的情況;到采礦權(quán)登記機關(guān),了解采礦權(quán)使用費及采礦權(quán)價款是否按規(guī)定足額繳納;到礦產(chǎn)資源補償費征收管理機關(guān),了解礦產(chǎn)資源補償費是否足額繳納;到資源稅征收管理部門,了解資源稅是否足額繳納。若采礦權(quán)或采礦權(quán)人在上述方面存在不足,應(yīng)要求采礦權(quán)人補充整改,消除瑕疵。
礦產(chǎn)價值難以評估,且礦產(chǎn)價值可能發(fā)生遞減的風(fēng)險。礦產(chǎn)資源具有不可再生性,隨著不斷的開采,礦產(chǎn)資源數(shù)量和經(jīng)濟價值會逐年減少,其派生的采礦權(quán)權(quán)能價值也將隨之縮小,直至最終消失。同時,采礦權(quán)很大程度上依賴于對礦體信息的獲知情況,而礦產(chǎn)開采的技術(shù)特性和經(jīng)濟特性與其他資產(chǎn)不同,因此采礦權(quán)價值存在較大不確定性,隨著礦產(chǎn)的開采,礦產(chǎn)價值可能遞減。
規(guī)避礦產(chǎn)信托風(fēng)險的對策
礦產(chǎn)公司的篩選與礦產(chǎn)儲量的科學(xué)評估
篩選優(yōu)秀的中小礦產(chǎn)公司。愿意支付信托資金高收益的都是中小礦業(yè)企業(yè),特別是能源型中小企業(yè)。因為大企業(yè)能夠從銀行獲得成本更低的貸款。如果信托公司管理較差,這樣的信托產(chǎn)業(yè)高收益的背后必然對應(yīng)著高風(fēng)險??梢詫ΦV業(yè)公司提出以下硬性管理條件:第一,礦產(chǎn)公司全面開展風(fēng)險管理活動,建立持續(xù)風(fēng)險評估系統(tǒng)。第二,建立嚴(yán)格的監(jiān)督檢查和報告制度,及時發(fā)現(xiàn)存在的隱患和不合規(guī)的情況。第三,實行鼓勵事件報告制度,將不足全部暴露出來。第四,進(jìn)行有效的事故調(diào)查,預(yù)防事故的再發(fā)生。
建立健全的礦產(chǎn)儲量評估程序。在篩選了優(yōu)秀的礦產(chǎn)公司之后,仍然要對礦產(chǎn)儲量及其價值進(jìn)行科學(xué)評估。避免儲量誤判和價值誤判等重大差錯。同時,要建立一定的責(zé)任機制。對于故意欺詐或腐敗背景的價值評估,要追究相關(guān)人員的責(zé)任。因為集合信托牽涉到千家萬戶的,對金融風(fēng)險也是敏感的。
責(zé)任編輯: 四筆
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